«Коммерсантъ» сообщил о возможном выкупе Сбербанком 31,8% акций маркетплейса Ozon

«Сбер» может стать владельцем 31,8% акций Ozon — структуры банка ведут переговоры с АФК «Система» о выкупе ее пакета акций маркетплейса, пишет «Коммерсантъ» со ссылкой на трех собеседников на инвестиционном рынке. Источники газеты уточнили, что пакет может перейти Сбербанку в счет существующего долга АФК.

При этом в самой АФК «Система» заявили Forbes, что не ведут переговоров о продаже своей доли в Ozon. «Переговоров нет», — сказал пресс-секретарь АФК Иван Макушок на просьбу прокомментировать информацию. В пресс-службе Ozon Forbes отказались комментировать возможную сделку, посоветовав обратиться к акционерам компании. Крупнейший акционер Ozon Александр Чачава на вопросы газеты оперативно не ответил.

На фоне новости о возможной сделке акции АФК «Система» прибавили на Мосбирже 4,3%, подорожав до 11,754 рубля за бумагу к 19:07 мск. 

«Коммерсантъ» добавил, что пакет АФК «Система» в Ozon на Мосбирже по состоянию на 28 мая стоит около 27,8 млрд рублей исходя из капитализации 87,37 млрд рублей. Источники газеты в инвесткругах отметили, что стандартная премия в сделках составляет 10–15%, с учетом этого долю корпорации можно оценить в 30,5–31,97 млрд рублей. 

По данным издания, возможная сделка объясняется финансовой ситуацией в АФК «Система»: аналитики БКС ранее отмечали, что ее высокий долг на уровне холдинга вызывает беспокойство. «Коммерсантъ» сообщал, что для снижения долга корпорация продала 37,6% в ПАО «Элемент» — производителе микроэлектроники и полупроводников. Покупателем тогда также выступил Сбербанк, кроме того, финансовая организация приобрела 4,3% предприятия у миноритарных акционеров. Сумма сделки составила 27 млрд рублей. 

По мнению гендиректора «Infoline-Аналитики» Михаила Бурмистрова, Ozon — самый перспективный актив в портфеле АФК, а шанс «Сбера» конвертировать в него долг компании — «крайне удачная возможность». При этом для АФК продажа была бы нежелательной — российский рынок акций находится в плохом состоянии, и цена актива будет низкой даже с учетом премии, пояснил он. 

Летом 2020 года об интересе Сбербанка к покупке крупной доли в Ozon сообщало агентство Reuters, однако сделка не состоялась. Forbes писал, что стороны не договорились об оценке доли в маркетплейсе: «Сбер» был готов на сделку при цене $1,4 млрд за всю компанию, Ozon оценил свой бизнес в $2,1 млрд. В итоге в ноябре того же года онлайн-площадка провела IPO на NASDAQ и привлекла $1,2 млрд.

Источник «Коммерсанта» на инвестрынке пояснил, что доля в маркетплейсе откроет Сбербанку доступ к огромной базе клиентов для продвижения финансовых услуг организации. «На базе маркетплейса банк мог бы сильнее развивать кредиты, рассрочки, рекламу и другие сервисы», — подчеркнул собеседник СМИ. Ozon, в свою очередь, смог бы усилить позиции в конкуренции с Wildberries и «Яндекс Маркетом», однако речь пойдет о сложном процессе объединения, отметил он. Бурмистров добавил, что «Сбер» в отдаленной перспективе, очевидно, рассматривает крупные банки маркетплейсов как своих основных конкурентов.

При этом, по данным газеты, Сбербанк не единственная финансовая организация, которая хочет купить долю в Ozon. В переговорах, по информации собеседников издания, участвовали Совкомбанк и другие кредитные организации. В пресс-службе Совкомбанка от комментариев отказались. Источник СМИ называл другим возможным кандидатом на приобретение доли маркетплейса Альфа-банк, однако в самой организации отрицают возможное участие в сделке. Бурмистров не исключил, что выкупить долю АФК «Система» может сам маркетплейс.

Если «Сбер» купит долю АФК «Система» в Ozon, это станет второй крупной сделкой по вхождению банка в капитал маркетплейса, отметил «Коммерсантъ». Так, 26 мая этого года ВТБ объявил о покупке 5% в WB Банке с возможностью увеличения доли. Основательница Wildberries Татьяна Ким, комментируя Forbes партнерство RWB (объединенная компания Wildberries & Russ) с ВТБ, отметила, что WB Банк благодаря сотрудничеству получит готовую инфраструктуру — розничные отделения, сеть банкоматов, кредитные и инвестиционные возможности для своих клиентов, а также ждет появления новых банковских продуктов. В тот же день ВТБ объявил о планах провести допэмиссию на сумму около 500 мрлд рублей, привлеченные средства планируется использовать в том числе для финансирования партнерства с группой RWB.