Роскриптонадзор: как ЦБ будет регулировать крипторынок и что грозит его участникам

Вплоть до уголовной ответственности

Возможным запретом на торговлю криптовалютой в стране Банк России пугал инвесторов давно. При этом ЦБ предпочитал не отвечать на прямые вопросы о возможных последствиях разрабатываемых им норм регулирования крипторынка. На форуме «Финополис» в Сочи 9 октября регулятор впервые раскрыл важные детали того, как он видит регулирование рынка криптовалют в России. 

Первый зампред ЦБ Владимир Чистюхин заявил, что уже в 2026 году должно быть готово законодательство для регулирования отрасли, и предложил не тратить время на различные правовые эксперименты. Ранее ЦБ предлагал начать экспериментальное регулирование крипторынка в рамках так называемого экспериментального правового режима в течение трех лет, а параллельно готовить изменения в законодательство. 

Законодательство, которое позволит запустить прямое регулирование в 2026 году, должно, по мнению ЦБ, предполагать, что все сделки с криптовалютой проходят через финансовых посредников с лицензиями ЦБ. В структуре крипторынка, по словам Чистюхина, будет место брокерам, учетной инфраструктуре и аналогам криптобирж. 

Никакой серой зоны для тех, кто торгует криптовалютами в России через западные биржи, не останется. «Сегодня у нас серая зона, там непонятные конторы осуществляют этот обмен, проводят платежи с криптоактивами. Нам бы хотелось, чтобы все, кто не получил легальных возможностей, не прошел процедуру лицензирования, чтобы деятельность данных лиц была незаконной», — сказал он.

ЦБ предлагает, чтобы после принятия законодательства у участников рынка был год на «обеление» структур, которые сегодня осуществляют сделки с криптовалютой. И чтобы после этого с 2027 года вступили в силу изменения в Административный и Уголовный кодексы, которые устанавливали бы ответственность за нелегальный оборот криптоактивов. 

В отношении сделок вне периметра лицензированных участников ЦБ должны будут действовать все механизмы по противодействию отмыванию денег. «Все лица должны быть идентифицированы, платежи и инвестиции понятны, источники происхождения средств тоже должны быть прозрачны», — заявил Чистюхин. 

Биржи под ударом

Озвученные Чистюхиным меры говорят, вероятнее всего, о том, что объем сделок с криптовалютой стал настолько большим, что пора очерчивать границы законности, говорит партнер, соруководитель практики «Международное структурирование и санкционный комплаенс» юридической компании «Лемчик, Крупский и партнеры» Илья Горшков. Он отмечает, что основная сложность в регулировании криптовалюты — найти баланс между правами ее владельцев и прозрачностью финансовых потоков.

Лицензирование посредников означает, что теперь легализоваться в России должны будут и биржи, и депозитарии, и операторы кошельков, и маркетмейкеры, и агрегаторы ликвидности, и провайдеры выхода в фиат, говорит партнер Digital & Analogue Partners Юрий Брисов. Причем это будет касаться как российских, так и иностранных компаний, работающих с российскими клиентами — они должны будут соблюдать требования об идентификации клиентов и противодействии отмыванию денег, добавляет основатель финтех-компании «Полигант» Станислав Чернухин. 

«Для иностранных платформ с российскими клиентами есть два пути: адаптация к российскому режиму (лицензия, локальные процессы) или уход с рынка доступа», — делает вывод Брисов. 

Под удар попадут прежде всего биржи и обменные сервисы (Р2Р-платформы), через которые проходит большинство операций, считает управляющий партнер «ЭЛКО профи» Елена Козина. У ЦБ будут все формальные основания требовать от них лицензирования. 

«Наиболее вероятный исход — это блокировка доступа к нелицензированным иностранным площадкам по аналогии с законом о суверенном интернете и практикой Роскомнадзора. Работать с российскими пользователями и банками для таких бирж станет технически крайне сложно или невозможно», — считает она. При этом она добавляет, что крупные площадки, возможно, будут создавать российские «дочки», если российский рынок будет представлять для них какой-то интерес. 

«Практика приземления операторов бирж и кошельков распространена повсеместно в мире. Хочешь работать на определенной территории — получай местную лицензию. Поэтому такой вариант развития событий не исключается. Но нужно учитывать, что сейчас действуют санкции и многие крупные криптобиржи не захотят рисковать и заявлять о получении лицензии в России», — говорит, в свою очередь, управляющий партнер юрфирмы «Аграновская и партнеры» Мария Аграновская. 

Что это значит?

Для российских пользователей использование криптовалюты как средства расчетов для оплаты товаров и услуг уже запрещено, напоминает Юрий Брисов. С 2026 года это будет караться штрафами и конфискацией. Возможность переводов через «темные» схемы сократится, поскольку участники рынка будут под пристальным надзором. «Остается только один легальный маршрут — через лицензированного посредника в России», — говорит Юрий Брисов.

Криптовалюта активно используется россиянами как средство трансграничных переводов, поскольку прочие варианты практически недоступны из-за санкций. Появление регулирования ЦБ поставит крест на схеме использования криптовалют для относительно анонимных переводов, говорит Елена Козина. 

«Провести перевод через нелицензированную зарубежную биржу и затем вывести средства на российский банковский счет станет крайне рискованно. Банки, видя поступление средств с идентифицированной криптобиржи, могут запросить источник происхождения средств. Если же средства поступили с нелегальной платформы, это с высокой вероятностью приведет к блокировке счета», — говорит она. 

Формально возможность перевода останется, но она будет контролируемой, считает Козина. «Банк России закладывает основу для полного замыкания внутреннего крипторынка в национальную юрисдикцию и систему финансового контроля. Это не запрет, но тотальное обложение правилами, которые выведут криптоактивы из тени и поставят их на службу интересам государства, в первую очередь для контроля за движением капитала и противодействия отмыванию доходов», — резюмирует она.