К сожалению, сайт не работает без включенного JavaScript. Пожалуйста, включите JavaScript в настройках вашего броузера.
Рассылка Forbes
Самое важное о финансах, инвестициях, бизнесе и технологиях

Новости

 

Несостоявшаяся покупка FTX: как Бэнкман-Фрид потерял миллиарды за 48 часов

Сэм Бэнкман-Фрид (Фото Tom Williams / CQ-Roll Call, Inc via Getty Images)
Сэм Бэнкман-Фрид (Фото Tom Williams / CQ-Roll Call, Inc via Getty Images)
Рынок криптовалют на этой неделе пережил одно из самых сильных потрясений за свою историю. Сначала основные криптовалюты падали на фоне новости о покупке крупнейшей криптобиржей Binance своего конкурента FTX. А когда в последний момент Binance от сделки отказалась, стоимость биткоина достигла двухлетнего минимума. Основатель FTX Сэм Бэнкман-Фрид, который до этого входил в топ-10 самых молодых миллиардеров списка Forbes, в рекордные сроки потерял свои миллиарды. Рассказываем, что произошло и чем это грозит инвесторам

Год назад самый молодой участник списка Forbes Сэм Бэнкман-Фрид говорил, что хочет отдать все свое состояние на благотворительность — тогда речь шла о $22 млрд. В сентябре этого года Forbes USA оценивал состояние 30-летнего генерального директора криптовалютной биржи FTX уже в $17,2 млрд, а в списке появились люди моложе, чем он. Однако Бэнкман-Фрид все еще был одним из самых богатых людей мира и даже активно спонсировал партию демократов в текущей избирательной кампании. Но буквально за несколько дней он потерял большую часть денег, а в разговоре с Forbes USA признался, что не может утверждать, что все еще является миллиардером. Теперь его состояние, по всей видимости, меньше миллиарда, пишет Forbes. 

Закончили чтение тут

В начале ноября 2022 года всего за 48 часов его криптоплатформа FTX, считавшаяся одной из крупнейших в мире, потерпела крах. Сделка по ее продаже Binance не состоялась. Клиенты начали активно выводить деньги. Сам предприниматель удалил  оставленную в понедельник, 7 ноября, запись в Twitter, в которой заверял пользователей в надежности своей платформы и писал, что у FTX достаточно средств, чтобы вернуть деньги всем клиентам. Вместо этого он просто написал: «Самое главное, что клиенты защищены». Этот пост был опубликован в контексте планов стратегической сделки с Binance, которая в итоге не состоялась. 

В среду вечером Binance заявила, что по итогам комплексной оценки компании, а также из-за сообщений о нецелевом расходовании фондов в FTX и из-за возможного расследования в отношении действий биржи со стороны властей США от покупки решили отказаться. Как написала Binance в своем аккаунте в Twitter, «мы надеялись, что сможем поддержать клиентов FTX, чтобы обеспечить ликвидность, но проблемы находятся за пределами нашего контроля или возможности помочь». Эта новость болезненно отразилась не только на клиентах FTX, но и на всех криптоинвесторах, потому что привела к еще большему падению биткоина — криптовалюта впервые за два года опустилась ниже $16 000. По прогнозам Bloomberg, биткоин может упасть еще ниже — до $13 000, прежде чем начнет восстанавливаться. Глава Binance Чанпэн Чжао сказал, что крах FTX «серьезно подорвал» доверие ко всей криптоиндустрии и может вызвать усиление контроля со стороны регуляторов. 

 

С чего все началось 

В 2017 году Сэм Бэнкман-Фрид, сын профессоров Стэнфордской школы права и выпускник Массачусетского технологического института, где он изучал физику, основал квантитативную трейдинговую фирму Alameda Research. Через два года, взяв часть прибыли компании и добавив $8 млн привлеченных от венчурных фондов, он открыл биржу FTX. И уже в конце 2019 года  Binance и FTX оказались связаны друг с другом: в рамках стратегического партнерства первая компания инвестировала во вторую, в том числе за счет покупки FTT — токенов FTX. Сделка оценивалась примерно в $70 млн. 

FTX быстро стала одним из лидеров отрасли. В 2021 году FTX и Binance прекратили партнерство: FTX выкупила свою долю за $2,1 млрд токенами. Во многом это было связано с возникшим между компаниями напряжением, а также с давлением со стороны регуляторов. В 2021 году Binance попала под расследование налоговиков и прокуроров США. Тогда Bloomberg писал, что дело ведут ведомства, занимающиеся расследованием отмывания денег и налоговых преступлений. 

В интервью изданию Decrypt на вопрос о том, что Бэнкман-Фрид думает о вопросах регулирования Binance, он сказал: «Я не участвую в переговорах между ними [Binance] и регулирующими органами, поэтому могу только строить догадки. Но кое-что я скажу: мы очень стараемся максимально сотрудничать с регулирующими органами. Я думаю, что когда вы этого не делаете и не проявляете гибкости и отзывчивости, это может привести к тому, что регуляторам придется действовать жестко». 

В 2022 году Binance обвинили в отмывании денег. Согласно расследованию Reuters, с 2017 года криптобиржа отмыла не менее $2,35 млрд. Это были дела, связанные с хакерскими взломами, инвестиционным мошенничеством и продажей наркотиков. Однако Binance дала развернутый ответ с опровержением этой информации и заявила, что СМИ создали «ложный нарратив» о том, что криптовалюта — это сфера для отмывания денег. 

В августе этого года Бэнкман-Фрид поддержал законопроект о наделении Комиссии по срочной биржевой торговле (CFTC) полномочиями по регулированию криптовалютного рынка. 

 

В сентябре Бэнкман-Фрид заявлял, что посещает Вашингтон больше раза в месяц. Более того, предприниматель сделал второе по величине пожертвование на президентскую гонку в кампанию Джо Байдена. С начала 2022 года Бэнкман-Фрид потратил около $40 млн на поддержку политиков, ведущих предвыборные политические кампании. Большая часть этих денег досталась членам демократической партии, но Бэнкман-Фрид спонсировал и некоторых республиканцев, которые занимались темами блокчейна и криптовалют. 

Бэнкман-Фрид поддерживал Закон о защите прав потребителей цифровых товаров (DCCPA). Но принятие закона могло привести к запрету DeFi — универсальный термин для финансовых инструментов на основе блокчейна, которые позволяют пользователям торговать, брать взаймы и давать взаймы криптоактивы без третьих лиц. За поддержку DCCPA FTX, как и Coinbase, подверглись критике. 

Как один день изменил судьбу FTX

До недавнего времени дела у FTX шли отлично. Она считалась одной из самых надежных криптобирж, а в 2021 году ее выручка выросла более чем на 1000%. В январе компания привлекла $400 млн от Softbank и других компаний и достигла оценки в $32 млрд, а в октябре делилась амбициозными планами по приобретению Coinbase.

Но 2 ноября на Coindesk вышла статья об активах Alameda Research. В материале говорится, что большая часть из $14,6 млрд активов компании Alameda — это токены FTT, которые выпускает FTX. Бэнкман-Фрид контролирует обе компании. То есть к финансовым результатам биржи как минимум могут возникнуть вопросы. 

Шестого ноября основатель и генеральный директор Binance Чанпэн Чжао написал в своем Twitter, что «в свете недавних разоблачений» его компания планирует избавиться от токенов FTT — тех самых, за которые FTХ выкупил свою долю год назад, — на сумму $500 млн. 

 

Генеральный директор Alameda Research Кэролайн Эллис отвергла обвинения в неликвидности и заявила, что готова выкупить токены Binance. Бэнкман-Фрид, в свою очередь, написал в Twitter, что уважает всех, кто внес свой вклад в развитие криптовалютной индустрии, включая Чжао, а также призвал «заниматься любовью (и блокчейном), а не войной».

Из-за кризиса доверия, спровоцированного статьей про активы Alameda Research и сообщением Binance, клиенты начали активно выводить средства из FTX. Это привело к кризису ликвидности. 

По мнению директора по развитию компании MINEPLEX Алексея Ермилова, все происходящее вокруг FTХ — попытка «через публичную казнь этого проекта уронить биткоин, чтобы выкупить его по еще более низкой цене, а заодно получить ликвидность на последующую его раскрутку». Он считает, что главные пострадавшие в этой ситуации — розничные инвесторы, которые вкладывали свои активы во все эти проекты, а сейчас вынуждены продавать их по более низкой цене.

«Большинство профессионалов сходятся во мнении, что это был намеренный «слив». У Чанпэна Чжао 100% есть прямой контакт Бэнкман-Фрида, и этот вопрос можно было при желании решить за закрытыми дверями, но Чжао намеренно не стал этого делать. Публичные действия главы Binance уничтожили одного из сильнейших конкурентов (FTX), серьезно обескровили главного конкурента BSC (сеть Solana, связанная с SBF и его фондом Alameda) и еще попутно привели к ликвидации позиций примерно на миллиард долларов. Слишком хорошо, чтобы быть случайностью. Кроме того, в этот день все внимание было приковано к промежуточным выборам в США. Безусловно, FTX сами себя загнали в такую ситуацию, но все можно было решить с куда меньшими потерями, чем в итоге получилось», — комментирует произошедшее независимый трейдер Рус Галеев. 

Что происходит сейчас 

«Сегодня днем ​​FTX обратилась к нам за помощью. Наблюдается значительный дефицит ликвидности. Чтобы защитить пользователей, мы подписали необязательное соглашение о намерениях, в рамках которого планируем полностью приобрести FTX.com и помочь покрыть кризис ликвидности. В ближайшие дни мы займемся комплексной проверкой (due diligence)», — написал Чжао в Twitter 8 ноября. В то же время Бэнкман-Фрид сообщил, что команды работают над ликвидацией текущей задолженности по снятию средств и что все активы будут покрыты в соотношении 1:1.

 

Сама FTX отнеслась к этой сделке позитивно. Бэнкман-Фрид в своем Twitter написал: «Огромное спасибо CZ [Чанпэн Чжао], Binance и всем нашим сторонникам. Это благоприятное для пользователей развитие ситуации, которое пойдет на пользу всей отрасли. CZ проделал и продолжит делать невероятную работу по созданию глобальной криптоэкосистемы и созданию более свободного экономического мира».

В тот же день, 8 ноября, пользователи FTX столкнулись с проблемами с выводом средств с биржи в биткоинах и стейблкоинах. Тогда биржа сообщала, что медленный вывод средств связан с ограниченной пропускной способностью. А в сети начали распространяться слухи, что FTX запретила вывод более чем 11 000 USDC (стейблкоинов) за одну транзакцию.

После новости о подписании соглашения о намерениях курс FTT обвалился на 72% — за несколько часов стоимость упала с $19 до $3, а крупнейшая в США криптобиржа Coinbase упала на 9,5%.

Nasdaq отмечает, что, помимо происходящего с FTX, есть и другие факторы, влияющие на курс криптовалюты. Биржа пишет, что волатильность криптовалют — ожидаемое событие в свете продолжающихся промежуточных выборов в США. «Для криптоинвесторов важен не столько результат этих выборов, сколько процесс. Пользователи криптовалюты пытаются обезопасить свои сбережения и активы, опасаясь ожесточенной борьбы в Соединенных Штатах между сторонниками двух партий», — говорится в сообщении.

«Эта история ничего хорошего в ближайшее время не сулит рынку криптовалют, так как доверие к криптовалюте продолжает падать, а инвесторы продолжают продавать активы. Но для долгосрочных инвесторов это лучшее время, чтобы скупить подешевевшие активы. Сейчас Binance поступает, как в свое время поступал Джон Рокфеллер, который скупал более мелкие нефтяные компании в разгар кризиса», — полагает Дониёр Гаибов, CEO компании UniWeb Digital Agency. 

 

Что будет дальше

9 ноября стало известно, что несколько месяцев назад в отношении FTX началось расследование Комиссии по ценным бумагам и биржам. Регулятор изучает, соблюдает ли платформа законы о ценных бумагах, касающиеся разделения активов клиентов и торговли против клиентов. 

Если бы Binance приобрела FTX, то первая компания стала бы безоговорочным монополистом, размеры которого было бы сложно достигнуть даже самым ближайшим конкурентам. В таком случае, по оценке CoinDesk, Binance бы контролировала более 80% мирового крипторынка, что могло бы привлечь внимание антимонопольных регуляторов. 

Однако приобретение FTX было бы последовательным шагом для Binance. «В 2018 году Чжао приобрел Trust Wallet, в 2019 году — JEX, DappReview и WazirX (хотя позже владение WazirX отклонили), а в 2020 году — CMC и Swipe. Смелые инвестиции Binance в Forbes USA в размере $200 млн в начале 2022 года показывают, что амбиции криптоплатформы по приобретению выходят за рамки компаний Web3, — считает колумнист Cointelegraph Майк Ермолаев. — Сам факт, что эта сделка планировалась, говорит о движении отрасли к большей централизованности. Как бы мы к этому ни относились, это именно то, чего хотят регулирующие органы, и они над этим работают. Легче оказать давление на Binance, чем на дюжину независимых компаний». 

Крах FTX вызовет вопросы о том, что надо сделать в будущем для защиты владельцев криптовалют. Многие уже сравнивают крах FTX с крахом Lehman Brothers в 2008 году, который ускорил глобальный финансовый кризис. Во-первых, во время всех событий биткоин упал ниже $16 000 впервые с ноября 2020 года. В четверг, 10 ноября, вторая по стоимости криптовалюта Ethereum упала примерно на 14%, а за неделю — более чем на 25%. Solana (SOL) потеряла более 45% своей стоимости за последние 24 часа, поскольку Binance отказывается от спасения FTX . 

«Ирония заключается в том, что крах FTX связан с централизованными финансами (CEFI, CEX), а не с криптовалютой. Ведь FTX — централизованная биржа, так же как Binance. Но регулирующие органы этого не поймут, что создаст много проблем для индустрии. Аналогичная проблема с ликвидностью может обнаружиться и у Binance, если провести проверку у них. Эта история потянет за собой все централизованные биржи», — подводит итог Ани Асланян, основатель Telegram-канала «Все о блокчейн, мозге и web3.0». 

 

Первыми жертвами стали пользователи FTX, которые доверили свои деньги компании, считавшейся одной из самых надежных элементов криптоэкосистемы. «Рынок очень нервничает, есть массовые проблемы у клиентов с выводом активов из FTX, а официальные заявления никого не успокаивают: клиенты не понимают, что делать, а клиентская поддержка молчит. По некоторым слухам, внутри чейна Solana царят крайне траурные настроения», — рассказывает Павел Федоров, кофаундер криптокомпании BÖRD.

Криптобиржа приостановила вывод как криптовалюты, так и фиата с биржи, и многие пользователи платформы начали сомневаться, что они вообще вернут свои средства, пишет Time. Также издание отметило, что во вторник глава отдела институциональных продаж FTX Зейн Тэкетт лайкнул твит, в котором FTX назвали финансовой пирамидой и утверждалось: «Они [FTX] играли с клиентскими средствами и проиграли. FTX закончилась. Если вы еще не получили свои средства, ожидайте гроши в суде по делам о банкротстве». 

 

Рассылка:

Наименование издания: forbes.ru

Cетевое издание «forbes.ru» зарегистрировано Федеральной службой по надзору в сфере связи, информационных технологий и массовых коммуникаций, регистрационный номер и дата принятия решения о регистрации: серия Эл № ФС77-82431 от 23 декабря 2021 г.

Адрес редакции, издателя: 123022, г. Москва, ул. Звенигородская 2-я, д. 13, стр. 15, эт. 4, пом. X, ком. 1

Адрес редакции: 123022, г. Москва, ул. Звенигородская 2-я, д. 13, стр. 15, эт. 4, пом. X, ком. 1

Главный редактор: Мазурин Николай Дмитриевич

Адрес электронной почты редакции: press-release@forbes.ru

Номер телефона редакции: +7 (495) 565-32-06
Перепечатка материалов и использование их в любой форме, в том числе и в электронных СМИ, возможны только с письменного разрешения редакции. Товарный знак Forbes является исключительной собственностью Forbes Media LLC. Все права защищены.
AO «АС Рус Медиа» · 2022
16+